基金股债平衡投资策略，通过长期配置，策略多因子动态平衡的方法，获取指数基准超额收益，以及证明控制回撤是复利的基本条件之一。

2022年4月16日，基金长期配置第130周，本周进行了一次平衡补仓操作，周一市场大跌，风险指数下跌至32左右，再次启动平衡补仓操作计划，由于周二的指数平均涨幅过大，所以没有执行操作，周三执行了一次操作，周四稍稍上涨后，平衡计划已经达到平衡，再次结束平衡补仓操作，记录如下：

当前各指数基金持仓情况如下：

当前股票市场整体风险指数 37.31，指数基金仓位占比 72.98%，当前处于平衡状态（37.31+72.98=110.29%）。风险指数依旧处于机会区上方，当前市场整体趋势较差，信心整体不足，后市依旧震荡寻底为主，保持长久的耐心，下跌至机会区继续加仓，上涨则持有不动，离风险区很远，不用急于回本就卖。

十年国债收益率 2.758，较上周稍有上行，债券市场整体休息为主，波动较小，长期空间不大，虽然有降准降息助力，但是股债溢价比看，预期收益率股票和债券比在1.77：1。

沪深全A盈利收益率（市盈率倒数） 5.903%，收益率标准差 1.140， 中证800盈利收益率 7.645%，收益率标准差 1.772，盈利收益率和收益率标准差小幅上行，当前风险溢价处于股票配置高性价比区域。

下周操作计划：主要检查风险指数，风险指数到达 50 (调整了风险指数位置55降低至50)计划进行减仓平衡操作（计算整体平衡状态，超过平衡比例15%，开始执行减仓平衡操作），四个指数基金比例均衡，总体仓位不低于60%， 风险指数低于 32 再次进入新的补仓平衡操作计划，计划依旧按每次总资金2%分配至四大指数基金，指数平均涨幅低于0.5%的交易日才进行操作。